איך החישוב הזה עובד
ריבית דריבית פירושה שאתם מרוויחים תשואה לא רק על ההפקדה המקורית, אלא גם על הריבית שההפקדה כבר צברה. מחשבון זה מגדיל את ההפקדה הראשונית באמצעות נוסחת ריבית דריבית, ואז מוסיף את הערך העתידי של ההפקדות החודשיות הקבועות באמצעות נוסחת ערך עתידי של אנונה — ומשלב את שניהם ליתרה צפויה אחת.
המחשבון מניח חישוב חודשי, כלומר היתרה בחשבון צוברת סבב ריבית חדש כל חודש, שמתווסף ליתרה לפני חישוב הריבית של החודש הבא. לכן הצמיחה מואצת עם הזמן — זה לא קו ישר, אלא עקומה שנעשית תלולה יותר ככל שהכסף נשאר מושקע יותר זמן.
הפער בין הערך העתידי לסך ההפקדות שלכם הוא הריבית (או צמיחת ההשקעה) שצברתם — החלק ביתרה שמגיע מצבירה ולא מההפקדות עצמן.
טעויות נפוצות שכדאי להימנע מהן
- הערכת חסר של כוח הזמן. הגורם המשמעותי ביותר בצמיחה מצטברת הוא לא סכום ההפקדה — אלא הזמן. להתחיל 10 שנים מוקדם יותר עם הפקדות קטנות יותר לרוב מנצח התחלה מאוחרת עם הפקדות גדולות יותר.
- שימוש בשיעור תשואה לא ריאלי. ממוצעים היסטוריים של שוק המניות (7-10% בשנה לפני אינפלציה) משמשים לעיתים כמדד, אך התשואות משתנות משנה לשנה ואינן מובטחות. השתמשו בהערכה שמרנית לצורכי תכנון.
- התעלמות מעמלות. דמי ניהול חשבון השקעות ויחסי הוצאות קרנות נוגסים בתשואה שלכם בכל שנה. עמלה של 1% בשנה עשויה להישמע קטנה, אך בצבירה על פני עשרות שנים היא יכולה לבלוע חלק ניכר מהיתרה הסופית.
- שכחת האינפלציה. דולר בעוד 30 שנה לא יקנה מה שהוא קונה היום. שקלו להסתכל על הערך הצפוי ב"שקלים של היום" על ידי הפחתת שיעור אינפלציה משוער משיעור התשואה.
דוגמה מספרית
הפקדה ראשונית של $5,000, הפקדה חודשית של $200, תשואה שנתית צפויה של 7%, למשך 20 שנה.
שלב 1 — ריבית חודשית: 7% ÷ 12 = 0.5833% לחודש.
שלב 2 — צמיחת ההפקדה הראשונית: $5,000 × (1.005833)²⁴⁰ ≈ $20,190.
שלב 3 — צמיחת ההפקדות: $200 × [((1.005833)²⁴⁰ − 1) ÷ 0.005833] ≈ $104,220.
שלב 4 — ערך עתידי: $20,190 + $104,220 ≈ $124,410.
שלב 5 — ריבית שנצברה: סה"כ הפקדות = $5,000 + ($200 × 240) = $53,000. ריבית שנצברה ≈ $124,410 − $53,000 = $71,410.